www.debiutync.pl - portal o rynku NewConnect

Kilka dni temu informowaliśmy naszych czytelników o wynikach Robinson Europe S.A. w trzecim kwartale roku obrotowego 2013/2014. Teraz Spółka zapowiedziała inną, równie istotną kwestię. Chodzi mianowicie o plan emisji obligacji.

Zarząd Spółki podał bowiem, że podjął wczoraj uchwałę w sprawie emisji do 4 tys. obligacji serii A. Z uwagi na to, że nominał każdej z nich to 1 tys. zł, łączna wartość wyniesie nie więcej niż 4 mln zł. Jak czytamy w komunikacie, miałyby być to papiery z trzyletnim terminem wykupu, odsetkowe i zabezpieczone. Ich oprocentowanie będzie zależne od WIBOR3M plus marża.

Papiery dłużne mają być zaoferowane inwestorom w ramach subskrypcji prywatnej. Progiem dojścia całej emisji do skutku jest objęcie przynajmniej 1 tys. sztuk, czyli pozyskanie przez Emitenta minimum 1 mln zł. Co ważne, docelowo obligacje maja trafić na alternatywny system obrotu na Catalyst.

Inwestorów szczególnie ciekawi jednak zapewne to, na co Spółka przeznaczy pozyskane środki. Te mają trafić m.in. na rozwój linii biznesowej wędkarstwa, a konkretnie zwiększenie dostaw na pełne zatowarowanie magazynu, a także wprowadzenie nowych marek produktów. Emitent chce także rozwinąć linię biznesową sportu poprzez wprowadzenie nowych produktów zimowych pod marką Neverland, a także zwiększenie dostaw produktów zimowych marki Berg. Ostatnim celem kapitału ma być rozwinięcie dystrybucji poprzez własną sieć sklepów typu „shop in shop”.

Wydaje się, że pełne powodzenie emisji miałoby spory wpływ na Spółkę, patrząc pod kątem jej sytuacji finansowej. Obecne wskaźnik ogólnego zadłużenia to niecałe 58 proc., a w przypadku pozyskania 4 mln zł długoterminowego długu, wzrósłby on do niemal 110 proc. Spore byłoby wówczas także zadłużenie kapitału własnego. Póki co, wskaźnik bieżącej płynności Robinson Europe jest bardzo dobry i wynosi 1,55.