• NCIndex
  • NCIndex30
Wykres indexu
NEWCONNECT - NAJWIĘKSZE OBROTY
WSKAŹNIKI MAKRO
SymbolWartość
Inflacja CPI16.6%
Bezrobocie5.0%
PKB1.4%
Stopa ref.5.75%
WIBOR3M5.86%
logo sponsora
GIEŁDY - ŚWIAT
INDEKSY - POLSKA
TOWARY
  • STAN RYNKU:
  • OBROTY (w tys. zł):
  • WZROSTY:
  • SPADKI:
  • BEZ ZMIAN:

Autoryzowany Doradca w systemie New Connect

Jakie są zadania i kryteria wpisu na listę Autoryzowanych Doradców? O tym dowiesz się z poniższego artykułu

Roli Autoryzowanego Doradcy w alternatywnym systemie nie da się podważyć. Warto zatem przyjrzeć się bliżej tej funkcji. Zasady wpisu na listę, jak i zadania AD określa w szczegółowy sposób załącznik nr 5, do Regulaminu Alternatywnego Obrotu (ASO).


Kto może zostać Autoryzowanym Doradcą?

Regulamin określa ten punkt w bardzo konkretny sposób. Funkcję tę pełnić może "jedynie firma inwestycyjna lub inny podmiot będący spółką prawa handlowego (więc na pewno nie zaliczymy do niej np. spółki cywilnej), świadczący usługi związane z obrotem gospodarczym, w tym doradztwo finansowe, doradztwo prawne lub audyt finansowy, jeżeli w ocenie Organizatora Alternatywnego Obrotu podmiot ten daje rękojmię prawidłowego wykonywania zadań Autoryzowanego Doradcy."

Co więcej warto zwrócić uwagę, iż na listę wpisany może być również podmiot zza granicy i ważne jest również to, że nie musi mieć on statusu spółki prawa handlowego.


Bardzo istotna jest ostatnia zmiana, która w życie wejdzie 1 stycznia 2012 roku - według której (zał. nr 5, punkt 4), "warunkiem wpisu na listę jest zatrudnianie co najmniej dwóch osób posiadających Certyfikat Doradcy". Warto tutaj zwrócić uwagę na dalszy ciąg, w którym dowiadujemy się, iż  za zatrudnienie rozumie się umowę o pracę, umowę o dzieło, umowę zlecenie lub inny stosunek prawny oi podobnym charakterze. Dodatkowo, osoba posiadająca taki certyfikat może być zatrudniona tylko u jednego AD oraz jeżeli osoba ta, pomimo posiadania certyfikatu, nie wykonywała zadań z zakresu Autoryzowanego Doradcy przez ponad 12 miesięcy, wówczas osoba ta nie spełnia wymogów o zatrudnieniu co najmniej dwóch certyfikowanych doradców.


Autoryzowany Doradca to jednak przede wszystkim obowiązki. Są one określone w tym samym regulaminie, w punkcie 12, więc przyjrzyjmy się im z bliższej perspektywy.

Przede wszystkim AD zobligowany jest do następujących czynności, w kwestii współpracy z emitentem:

- badania sporządzenia dokumentu informacyjnego z wymogami określonymi w Regulaminie ASO w związku z ubieganiem się o wprowadzenie do obrotu danych instrumentów,

- Autoryzowany Doradca musi również złożyć oświadczenie, iż w/w dokument sporządzony został zgodnie z wymogami określonymi w Regulaminie i według jego najlepszej wiedzy i zgodnie z informacjami od emitenta, informacje zawarte w dokumencie są prawdziwe , rzetelne i zgodne ze stanem faktycznym,

- zbadania czy zostały spełnione warunki wprowadzenia instrumentów do obrotu, a także następnie złożyć w tej sprawie stosowne oświadczenie,

- Doradca musi również współpracować z emitentem w zakresie wypełniania przez niego obowiązków informacyjnych okreslonych w Regulaminie ASO, a także na bieżąco monitorować prawidłowość wykonywania przez emitenta tych obowiązków,

- dodatkowo wśród zadań AD trzeba wymienić oczywiście bieżące doradzanie emitentowi w zakresie funkcjonowania instrumentów emitenta w alternatywnym systemie obrotu

To jednak nie wszystkie zadania doradcy. W okresie przez debiutem instrumentów emitenta, zadaniem doradcy jest właściwe przygotowanie emitenta do funkcjonowania w alternatywnym systemie. W tym zakresie, AD wyznacza co najmniej jedną osobę (z certyfikatem) odpowiedzialną za opiekę nad emitentem.


Doradca pomaga emitentowi również w zakresie proceduralnym i regulacyjnym. Oznacza to w praktyce, że doradza on emitentowi wprowadzenie odpowiednich regulacji (a także pomaga wybrać prawidłowe mechanizmy wdrażania tych procedur), których wdrożenie ułatwi funkcjonowanie w systemie. Oczywiście bieżąca pomoc Autoryzowanego Doradcy przekłada się też na pomoc emitentowi w kwestii prawidłowej interpretacji zasad panujących w Alternatywnym Systemie Obrotu.


Załącznik nr 5 Regulaminu ASO precyzuje również rolę AD w zakresie oferty prywatnej instrumentów wprowadzanych do obrotu. Musi on zadbać o to, aby emitent w trakcie dokonywania oferty niepublicznej (skierowanej do maks 99 inwestorów) z zamiarem wprowadzenie instrumentów do alternatywnego systemu przekazał tym podmiotom dokument zawierający wymagane informacje - (Czynniki Ryzyka, Dane o instrumentach finansowych wprowadzanych do alternatywnego systemu obrotu, Dane o emitencie, Sprawozdania finansowe, Odpis z właściwego rejestru, Ujednolicony aktualny tekst statutu emitenta oraz treść podjętych uchwał walnego zgromadzenia w sprawie zmian statutu spółki nie zarejestrowanych przez sąd), a także informację, że dokument, o którym mowa wyżej nie jest dokumentem informacyjnym i że może się on różnić od przyszłego właściwego dokumentu informacyjnego zatwierdzonego potem przez Organizatora Alternatywnego Systemu.


To nie koniec. Jeżeli akcje objęte wnioskiem o wprowadzenie do obrotu, były w okresie ostatnich 6 miesięcy przedmiotem oferty prywatnej, Autoryzowany Doradca musi sporządzić informację z przebiegu tej oferty i zapewnić, aby emitent złożył owy Raport z Oferty Prywatnej nie później niż w dniu złożenia wniosku o wprowadzenie akcji będących przedmiotem tej oferty do alternatywnego systemu obrotu.


Jak widać, Autoryzowany Doradca ma szereg funkcji do pełnienia, które z punktu widzenia zarówno przyszłego, obecnego akcjonariusza, jak i emitenta są bardzo istotne. Jeżeli AD rzetelnie wypełnia swoje obowiązki, wnosi duży wkład do zwiększenia bezpieczeństwa w alternatywnym systemie obrotu.

Jacek Jarosz

Reklama AEC

Reklama NEWWEB

Raporty

Suplementy na NewConnect
Paliwa na NewConnect
Paliwa na NewConnect

W ostatnich dekadach wiele ...

Restauracje na NewConnect
Restauracje na NewConnect

Na rynku NewConnect ...

Producenci gier na NewConnect
Producenci gier na NewConnect

Piętnaście czy dwadzieścia ...

FMCG na NewConnect
FMCG na NewConnect

Czym jest sektor FMCG? Ten ...

Recykling na NewConnect
Recykling na NewConnect

Szeroko pojęty recykling to ...

Nieruchomości na NewConnect
Nieruchomości na NewConnect

Sektor „nieruchomości” na ...

Więcej

Kontakt

  • Strona należy do spółki:
    Financial Markets Center Management Sp. z o.o. Nr KRS 0000237621
  • Ten adres pocztowy jest chroniony przed spamowaniem. Aby go zobaczyć, konieczne jest włączenie obsługi JavaScript.

Partnerzy

Księgarnia Maklerska.pl działa w ramach firmy Epilog. Istnieje w sieci od 1 maja 2007 roku. Zajmuje się sprzedażą książek przede wszystkim o inwestowaniu na giełdzie.